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GUIA DOCENTE DE LA ASIGNATURA
SISTEMA FINACIERO
CURSO ACADEMICO 2014-2015
MÓDULO
MATERIA
CURSO
SEMESTRE
CRÉDITOS
TIPO
Economía Española y
Mundial y Sistema
Financiero
Sistema Financiero
2º
4º
6
Obligatoria
PROFESOR(ES)
Dr. D. José María González Alcón.
DIRECCIÓN COMPLETA DE CONTACTO PARA TUTORÍAS
(Dirección postal, teléfono, correo electrónico, etc.)
Dpto. Economía Internacional y de España
Facultad Ciencias Económicas y Empresariales
Campus de la Cartuja s/n. Despacho: (C205),
Correo electrónico: [email protected]
Tlef. 958249908
HORARIO DE TUTORÍAS
Lunes10,30-12,30 y Martes 9,30-10,30 y
12.30-13,30
GRADO EN EL QUE SE IMPARTE
OTROS GRADOS A LOS QUE SE PODRÍA OFERTAR
Grado en Finanzas y Contabilidad
Grado en Administración y Dirección de
Empresas
PRERREQUISITOS Y/O RECOMENDACIONES (si procede)
Tener cursadas las asignaturas Macroeconomía 1 y Matemáticas financieras.
BREVE DESCRIPCIÓN DE CONTENIDOS (SEGÚN MEMORIA DE VERIFICACIÓN DEL GRADO)
Descripción de los fundamentos institucionales y del análisis del funcionamiento del Sistema Financiero Español así como
de los principales instrumentos utilizados en los mercados europeos. La asignatura Sistema Financiero Español analiza la
configuración, estructura y dinámica reciente de dicho sistema desde tres vertientes: mercados, intermediarios financieros e
instituciones. Se trata de una asignatura de especialización y profundización en un sector muy concreto de la actividad
económica, el financiero. Se sirve de conocimientos adquiridos en asignaturas previas de la licenciatura como
macroeconomía y microeconomía, economía española, política monetaria y financiera, economía mundial y comercio y
sistema monetario internacional aplicándolos al marco territorial español. La capacidad de análisis y reflexión sobre la
realidad financiera española en el entorno mundial es básico para la formación de un economista en un contexto tan
globalizado como el de nuestros días y esencial si sus perspectivas profesionales se orientan al mundo de las finanzas.
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COMPETENCIAS GENERALES Y ESPECÍFICAS
GENÉRICAS:
G1) Poseer habilidades para el aprendizaje continuado, auto dirigido y autónomo, lo que les permitirá desarrollar
habilidades de aprendizaje necesarias para emprender estudios posteriores con
un alto grado de autonomía.
G2) Capacidad para comprender la responsabilidad ética y la deontología profesional de la actividad de la profesión de
economista. Conocer y aplicar la legislación y reconocimiento de los derechos humanos, así como las cuestiones de género.
G3) Desarrollar la comunicación oral y escrita para elaborar informes, proyectos de investigación y proyectos
empresariales, y ser capaz de defenderlos ante cualquier comisión o colectivo (especializado o no) en más de un idioma,
recogiendo evidencias pertinentes e interpretándolas de forma adecuada.
G4) Utilizar de manera adecuada las TIC, aplicándolas al departamento empresarial correspondiente con programas
específicos de dichos ámbitos empresariales.
G5) Capacidad para trabajar en equipo, liderar, dirigir, planificar y supervisar equipos multidisciplinares y multiculturales,
en el entorno nacional e internacional de la empresa y sus respectivos departamentos, de forma que se consigan sinergias
beneficiosas para la entidad.
ESPECÍFICAS:
E2) Administrar el espíritu emprendedor, la capacidad de adaptación a los cambios y la creatividad en cualquier área
funcional de la empresa u organización.
E3) Establecer la planificación y la organización de cualquier tarea en la empresa con el objetivo final de ayudar en la toma
de decisiones empresariales.
E5) Desarrollar la capacidad de a partir de registros de cualquier tipo de información sobre la situación y posible evolución
de la empresa, transformarla y analizarla en oportunidades empresariales.
E6) Capacidad para la dirección general, dirección técnica y dirección de proyectos de investigación, desarrollo e
innovación en cualquier tipo de empresa u organización.
E7) Comprender el entorno económico como resultado y aplicación de representaciones teóricas o formales acerca de cómo
funciona la economía. Para ello serán capaces de comprender y utilizar manuales comunes, así como artículos y, en general,
bibliografía puntera en materias centrales de su plan de estudios.
E8) Capacidad de elaborar información económico-financiera relevante para la toma de decisiones.
E11) Conocer el funcionamiento y las consecuencias de los distintos sistemas económicos.
E12) Comprender el rol de las instituciones y los agentes en la actividad económica y social.
E14) Comprender el marco jurídico y fiscal que condiciona la actividad económica y empresarial.
OBJETIVOS (EXPRESADOS COMO RESULTADOS ESPERABLES DE LA ENSEÑANZA)
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Mayor desenvoltura para enfocar y desarrollar actividades de auto aprendizaje
Comprender la importancia de la ética en las profesiones más ligadas al mundo de las finanzas
Utilizar con fluidez y rigurosidad un vocabulario básico sobre instituciones, mercados e instrumentos financieros,
tanto verbalmente como por escrito
Aprender a buscar y seleccionar información y estadísticas financieras a través de la red. Manejar procesador de
textos y hoja de cálculo
Desarrollar conocimientos y capacidades para trabajar en equipo
Incentivar el autoaprendizaje y la toma de decisiones a partir de actividades prácticas
Ser capaces de organizarse de forma individual y cooperativa para desarrollar trabajos y emitir informes
Saber buscar y seleccionar información y estadísticas financieras a través de la red, así como elaborar determinados
índices, ratios y coeficientes que nos permita analizar, entre otros aspectos, la dinámica de los mercados y del
negocio financiero, la especialización y solvencia de las entidades financieras y las oportunidades de negocio
financiero emergentes
Conocimiento de instrumentos sobre los que apoyar estrategias de ahorro e inversión y de las herramientas de
análisis más comunes en el negocio financiero
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Comprender los cambios más recientes en el entorno económico internacional desde el punto de vista financiero.
Interesar al alumno por algún tema o aspecto concreto del Programa, orientándole sobre la gama bibliográfica
puntera sobre el tema y facilitándole el acceso a la misma. Promover su participación en el seminario de
profundización que se impartirá
Capacidad de análisis y de establecer un diagnóstico de carácter estructural sobre el sistema bancario y los
mercados financieros españoles. Elaborar información económica financiera a partir del conocimiento de las
fuentes y de la construcción de indicadores
Comprender los rasgos básicos y diferencias esenciales de los distintos modelos de sistemas financieros existentes
a nivel mundial y sus perspectivas de evolución
Comprender el papel de las instituciones, entidades y agentes financieros y conocer su funcionamiento in situ
mediante visitas programadas o indirectamente a través de la participación de profesionales en un seminarios
Conocer el acervo normativo comunitario en materia de creación de entidades financieras, mercado financiero
único y política.
TEMARIO DETALLADO DE LA ASIGNATURA
TEMARIO TEÓRICO:
Presentación programa y objetivos
Planificación del curso
Programación prácticas
TEMA 1: RASGOS GENERALES DE UN SISTEMA FINANCIERO Y FLUJOS FINANCIEROS DE LA ECONOMIA
ESPAÑOLA
1.1. Economía financiera y economía real
1.2. Naturaleza y funciones de un sistema financiero
1.3. Sistemas financieros comparados: Tipología y tendencias
1.4. Instrumentos, intermediarios y mercados financieros: Conceptos básicos
1.6. Contabilidad y flujos financieros de la economía española.
1.6. Estructura institucional del SFE.
1.7. Fuentes para el estudio del Sistema Financiero Español (SFE)
TEMA 2. EL BANCO DE ESPAÑA Y LA POLITICA MONETARIA
2.1. Introducción: El Banco de España como banco central moderno.
2.2. El SEBC: Composición, organización y funciones.
2.3. La política monetaria única: Objetivos, estrategias e instrumentos.
TEMA 3. INSTITUCIONES CREDITICIAS: RASGOS PARTICULARES
3.1. Banca privada y Cajas de ahorros. La AEB
3.2. Cooperativas de crédito.
3.3. Regulación de la liquidez: el coeficiente de caja.
3.4. El sistema español de solvencia
3.5. Análisis de las cuentas de resultados
3.6. El tamaño como variable estratégica
3.7. Crisis financieras
3.8. El ICO.
3.9. El Fondo de Garantía de Depósitos
TEMA 4. MERCADOS MONETARIOS
4.1. Introducción
4.2. Mercados interbancarios
4.3. Mercados de fondos públicos
4.4. Mercados de renta fija privada (Pagarés, hipotecario y otros)
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TEMA 5. MERCADOS DE CAPITALES
5.1. Introducción.
5.2. Mercados primarios. Agentes y modalidades de emisión.
5.3. Mercados secundarios: Organización, actividad bursátil y tipos
5.4. Mercados de productos derivados.
5.5. Intermediarios financieros especializados
TEMA 6. OTROS INTERMEDIARIOS Y AUXILIARES FINANCIEROS
3.4. Establecimientos Financieros de Crédito
3.5. Entidades de dinero electrónico
8.2. Sistema español de garantías recíprocas.
8.3. Sociedades y fondos de capital riesgo.
8.4. Compañías de seguros y fondos de pensiones.
8.5. Auxiliares financieros
Tema 7. MERCADOS FINANCIEROS INTERNACIONALES
7.1.Euromercados
7.2. Mercados de divisas
7.3. Mercados de eurobonos
7.4. Mercados de euroacciones
TEMARIO DETALLADO DE LA ASIGNATURA (bloque práctico)
Realización de trabajos grupales sobre los siguientes temas planteamiento y resolución del alumno:
TEMA 1. FLUJOS FINANCIEROS DE LA ECONOMIA ESPAÑOLA
1. Analizar la evolución de las siguientes variables financieras y no financieras medidas en (%) sobre PIB
TEMA 2. EL BANCO DE ESPAÑA Y LA POLITICA MONETARIA
1. Estudio de los agregados monetarios, precios y Operaciones de financiaciónefectuadas por el Banco
Central Europeo.
TEMA 3. LAS ENTIDADES DE DEPÓSITO: UNA VISION DE CONJUNTO
1. Elegir una entidad bancaria (Bancos o Cajas de ahorro) y realizar la evolución de las cuenta de
resultados consolidadas, medida en términos de ATM, de los márgenes, costes de
administración y resultados antes de impuestos asi como otros índices relevantes de las
entidades bancarias.
TEMA 4. MERCADOS MONETARIOS
1. Estudiar la evolución de magnitudes de los mercados y de los tipos de interés EONIA,
EURIBOR (1 mes) y operaciones principales de financiación.
TEMA 5. MERCADOS DE CAPITALES
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BIBLIOGRAFÍA
BIBLIOGRAFÍA FUNDAMENTAL:
-Analistas Financieros Internacionales. Guía del Sistema Financiero Español, en el nuevo contexto Europeo Editorial
CECA Madrid 2008
-Banco de España: Informe Anual 2010 y boletines mensuales
-Banco Central Europeo, boletines mensuales
-Cuervo, A; Parejo, J. y Rodríguez, L: Manual del Sistema Financiero Español. 19ª edición revisada. Editorial Ariel.(2011)
-Ontiveros, E.; Y Valero, F.J.: Introducción al Sistema Financiero Español. Editorial Cívitas. Madrid. 1994.
-Papeles de Economía española, números 110 (2007-2006), 105-106 (2005), 101 (2004), 97 (2003)
-Perspectivas del Sistema Financiero, números 89 (2007), 87-85 (2006), 83(2005), 79-80-81 (2004), 76-77 (2003)
-Otros artículos recomendados por el profesor
BIBLIOGRAFÍA COMPLEMENTARIA:
ENLACES RECOMENDADOS
FONDO DE REESTRUCTURACIÓN Y ORDENACIÓN BANCARIA.
www.frog.es
Asociación Española de Banca:
FONDO DE REESTRUCTURACIÓN Y ORDENACIÓN BANCARIA.
www.frog.es
Asociación Española de Banca:
www.aebanca.es/
Confederación de Cajas de Ahorro:
www.ceca.es/CECA-CORPORATIVO/es/index.html
Banco Cooperativo Español. Cajas rurales.
www.ruralvia.com/bancocooperativo
Fondo de Garantía de Depósitos:
www.fgd.es
Instituto de Crédito Oficial:
www.ico.es
Banco de España
www.bde.es
Comisión Nacional del Mercado de Valores.
www.cnmv.es/index.htm
Mercado español de futuros y opciones:
www.meff.com/index2.html
Otras direcciones de interés:
www.ascri.org
www.cesgar.es
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www.asnef.com
www.lico.es
www.inverco.es/menu.html
METODOLOGÍA DOCENTE
Clase expositiva
Se expondrá sucintamente cada tema haciendo hincapié en los apartados y aspectos más importantes, orientando en paralelo
a los alumnos sobre la bibliografía básica y especializada disponible en biblioteca o en la red que les ayude en su proceso de
autoaprendizaje y sobre los posibles enfoques teórico-prácticos a utilizar. En ella se plantearán cuestiones y ejercicios para
comprobar el nivel de aprendizaje alcanzado sobre los contenidos.
Cada tema se abordará en su parte teórica a través de clases magistrales, que podrán seguirse mediante esquemas de
clase facilitados a través de diapositivas que se podrán obtener en el Tablón de docencia.
Consistirán en planteamientos de casos, realización de ejercicios para aprender a construir e interpretar indicadores
financieros de diversa índole y exposición y debate de trabajos realizados en horario no lectivo de forma individualizada. El
objetivo es estimular la participación del alumno en el proceso de aprendizaje propio y colectivo así como el desarrollo de
su capacidad de análisis, elaboración de información y diseño de estrategias
Adicionalmnete, los alumnos constituirán grupos de trabajo para realizar actividades tutorizadas obligatorias que el
profesor propondrá en el Tablón de Docencia y que se presentarán por los alumnos de acuerdo con el calendario que
se exprese por el mismo procedimiento. No se podrán enviar los trabajos al correo electrónico del profesor. La
asistencia a las clases prácticas será obligatoria así como su exposición en los seminarios.
PROGRAMA DE ACTIVIDADES
Actividades presenciales
(NOTA: Modificar según la metodología docente propuesta para la
asignatura)
Segundo
cuatrimestre
Temas
del
temario
Sesiones
teóricas
(horas)
Sesiones
prácticas
(horas)
Exposiciones
y seminarios
(horas)
Tutorías
colectivas
(horas)
Exámenes
(horas)
Etc.
Actividades no presenciales
(NOTA: Modificar según la metodología
docente propuesta para la asignatura)
Tutorías
individuales
(horas)
Estudio y
trabajo
individual
del
alumno
(horas)
Semana 1
1
2
2
4
2
Semana 2
2
2
2
4
2
Semana 3
3
2
2
4
2
Semana 4
3
2
2
4
2
Semana 5
4
2
2
4
2
Semana 6
5
2
2
4
2
Semana 7
6
2
2
4
2
2
4
2
Trabajo
en grupo
(horas)
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Etc.
Semana 8
6
2
2
4
2
Semana 9
7
2
2
4
2
Semana 10
4
4
2
Semana 11
4
4
2
Semana 12
4
4
2
Semana 13
4
4
2
Semana 14
4
2
4
2
38
6
56
28
Total horas
18
EVALUACIÓN (INSTRUMENTOS DE EVALUACIÓN, CRITERIOS DE EVALUACIÓN Y PORCENTAJE SOBRE LA CALIFICACIÓN FINAL, ETC.)
Se sigue un sistema de evaluación continua del aprendizaje. Para ello se podrá realizar controles de aprendizaje
(participación, esfuerzo, iniciativas…) destinada alertar a los alumnos sobre su adecuado o inadecuado nivel de trabajo y
estudio de la asignatura y las valoraciones de las prácticas desarrolladas dentro y fuera del aula según nivel de consecución
de competencias.
La prueba final persigue evaluar el dominio de los conceptos teóricos e instrumentales propios de la asignatura mediante
preguntas, comentarios o ejercicios que interrelacionen conceptos, teorías e instrumentos.
EVALUACION ORDINARIA DE JUNIO:
1. Las actividades prácticas realizadas por el alumno durante el curso y presentadas en el aula ponderarán el 15 % de la nota
final.
2. La evaluación se completará con:
a) Examen de la teoría de toda la asignatura sobre un test de 40-50 preguntas y ejercicios cortos que ponderará el 60 %
sobre el cuestionario que se adicionará a la nota final. Será necesario obtener el 60% de las preguntas
correctas para superar esta prueba.
b) Resolución de ejercicios prácticos con la misma metodología de los realizados presencialmente en el aula que ponderarán
el 25% de la nota final. Igualmente será necesario obtener el 60% sobre 10 para poder aprobar esta parte.
c) La teoría del apartado a) y la práctica del apartado b) deberán ser aprobadas de forma independiente para
poder obtener la nota definitiva en caso contario la parte no aprobada será objeto de evaluación en la
convocatoria de septiembre.
EVALUACIÓN EXTRAORDINARIA:
1. Las notas de las partes aprobadas en la convocatoria de junio, al igual que la puntuación obtenida en la
presentación de los trabajos durante el curso, se guardaran para la convocatoria extraordinaria de septiembre.
2. Los alumnos sólo se examinarán de las partes teórica y/o práctica suspendidas y para su superación será necesario las
mismas condiciones que en la convocatoria ordinaria.
INFORMACIÓN ADICIONAL (Descripción de las pruebas que formarán parte de la evaluación única final establecida en la
Normativa de la Universidad de Granada)
Deberá de realizar un examen tipo test 40-50 preguntas. Será necesario obtener 33 aciertos para superarla cuyo resultado
ponderará el 70% de la prueba, es decir un máximo de 7 puntos sobre 10. Adicionalmente se realizará 3 ejercicios que
ponderará 30% con un máximo de 3 puntos sobre 10. De igual manera se procederá en las convocatorias extraordinarias.
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